Đăng kíĐăng Nhập

Cổ phiếu chip – nhóm được hưởng lợi hàng đầu từ cơn sốt AI

Thành Trần

12:15, 02/03/2023

105

VIEW

Nội Dung

Những điểm chính

  • Giám đốc điều hành của Meta, Mark Zuckerberg, tuyên bố năm 2023 là “năm hiệu quả” khi chi tiêu cho AI tăng mạnh.
  • Một số cổ phiếu bán dẫn có thể là cách tốt nhất để nhà đầu tư kiếm lợi từ sự bùng nổ chi tiêu cho trung tâm dữ liệu sắp tới của các gã khổng lồ công nghệ.
  • Ba cổ phiếu đáng được xem xét đặc biệt do tầm quan trọng của chúng trong việc kích hoạt khối lượng công việc AI.
Cổ phiếu chip - nhóm được hưởng lợi hàng đầu từ cơn sốt AI
Cổ phiếu chip – nhóm được hưởng lợi hàng đầu từ cơn sốt AI

AI có thể dần chuyển từ thông dụng sang chủ đề đầu tư cốt lõi thực sự trong năm nay.

Trí tuệ nhân tạo đang làm mưa làm gió trong thế giới đầu tư vào một thời điểm thú vị. Các ông lớn công nghệ liên tiếp thông báo sa thải hàng chục ngàn người trong những tháng gần đây khi nền kinh tế bắt đầu chậm lại. Trong khi đó, các dịch vụ AI mới như ChatGPT (liên quan đến Microsoft), Bard của Alphabet và khoản đầu tư vào công ty khởi nghiệp AI Anthropic đang nhận được sự quan tâm trị giá hàng tỷ USD. Có lẽ CEO Mark Zuckerberg của Meta Platforms đã đưa ra tóm tắt xúc tích nhất, nói rằng năm 2023 sẽ là “năm của hiệu quả”. Người lao động không còn nữa, và các hệ thống AI công nghệ lớn, siêu hiệu quả sẽ xuất hiện. Nhưng con người chúng ta có thể đáp trả bằng cách đầu tư vào những công ty hỗ trợ AI này ngay từ đầu.

Chi tiêu mạnh mẽ cho cơ sở hạ tầng trung tâm dữ liệu

Một cuộc chạy đua xây dựng trung tâm dữ liệu đã diễn ra trong nhiều năm nay. Đặc biệt, các ông lớn công nghệ đã chi rất nhiều tiền để hỗ trợ khối lượng công việc điện toán đám mây và AI. Meta đã báo cáo cụ thể về mức tăng đột biến trong chi tiêu vốn (hoặc vốn đầu tư, chi tiêu cho tài sản và thiết bị) để hỗ trợ Facebook, Instagram và WhatsApp, cũng như phân khúc Reality Labs VR vào năm 2022.

Tuy nhiên, động thái này không chỉ diễn ra tại riêng Meta. Tất cả những gã khổng lồ phần mềm đám mây đang chuẩn bị cho một thập kỷ phát triển đám mây khác. Microsoft có thể vừa nổ phát súng đầu tiên trong cuộc đua tiếp theo với khoản đầu tư 10 tỷ USD vào OpenAI, công ty tạo ra ChatGPT, khoản chi tiêu chưa được đưa vào bảng chi phí vốn 2022 bên dưới.

ÔNG LỚN CÔNG NGHỆCHI PHÍ VỐN TRONG NĂM 2022CHI PHÍ VỐN TRONG NĂM 2021THAY ĐỔI YOY
Meta Platforms31,4 tỷ USD18,7 tỷ USD68%
Alphabet31,5 tỷ USD24,6 tỷ USD28%
Microsoft24,8 tỷ USD23.2 tỷ USD6,9%
Amazon (NASDAQ: AMZN)*63,7 tỷ USD61,1 tỷ USD4,3%

Nguồn dữ liệu: Ycharts. *Chi phí vốn của Amazon bao gồm tổng số tiền chưa được tiết lộ về các trung tâm hoàn thiện đơn hàng thương mại điện tử không liên quan đến trung tâm dữ liệu đám mây AWS.

 

Nhưng tuyên bố năm 2023 là năm hiệu quả nghĩa là gì? Phần lớn các khoản cắt giảm chi tiêu của các ông lớn công nghệ sẽ dành cho nhân viên, không gian văn phòng và các chi phí hoạt động biến đổi khác. Meta là một ví dụ hoàn hảo về cách điều này sẽ diễn ra. Vào cuối năm 2022, gã khổng lồ truyền thông xã hội báo cáo tổng số nhân viên là 86.482 người, chưa bao gồm 11.000 việc làm đã thông báo cắt giảm. Tuy nhiên, chi phí đầu tư vào năm 2023 (chủ yếu vào các trung tâm dữ liệu và công nghệ liên quan) dự kiến sẽ ở mức 30 tỷ đến 33 tỷ USD. Con số đó thấp hơn so với dự báo trước đó là 34 tỷ USD đến 37 tỷ USD, nhưng phần trần trên của hướng dẫn đó vẫn sẽ vượt quá hơn 31 tỷ USD vốn đầu tư vào năm 2022.

Thật vậy, “năm hiệu quả” là tin tốt cho các loại công nghệ học máy.

Làm thế nào để kiếm lợi nhuận từ sự gia tăng của AI

Mọi hệ thống AI khi đi vào hoạt động (có thể là ChatGPT, lời đáp Bard từ Alphabet hoặc đề xuất của người dùng qua Facebook hoặc Instagram), sẽ luôn có một công ty bán dẫn đứng sau hậu trường.

Trên thực tế, sẽ ngày càng cần sử dụng nhiều chip hơn một khi AI được thương mại hóa. Giám đốc điều hành Nvidia (NVDA) Jensen Huang đã thảo luận về vấn đề này trong nhiều năm, chỉ ra rằng thị trường suy luận (khi AI được yêu cầu hoàn thành một nhiệm vụ) sẽ lớn hơn nhiều so với thị trường đào tạo phần mềm AI. Trở lại mùa thu năm 2020, Huang đã nói rằng phần lớn tác vụ suy luận được thực hiện bởi CPU (giống như những công việc do Intel (NASDAQ: INTC)) thực hiện. Nhưng với sự phức tạp của AI ngày càng tăng, thế giới công nghệ đã chuyển hướng sang GPU, chuyên môn của Nvidia.

Nvidia là một cổ phiếu đắt giá (gấp 90 lần thu nhập sau 12 tháng hoặc 44 lần thu nhập dự kiến trong tương lai) sau khi giá tăng gần gấp đôi từ tháng 10 năm 2022 cho đến thời điểm này. Nhưng nếu bạn tin rằng cuộc chiến giành quyền tối cao về AI chỉ đang nóng lên, Nvidia vẫn có thể là cách hàng đầu để kiếm lợi nhuận trong thập kỷ tới. Meta gần đây cho biết công ty đang tạm dừng một số hoạt động xây dựng trung tâm dữ liệu nhằm hoàn thiện kiến trúc mới dành cho AI. Thông tin chi tiết còn rất ít vào thời điểm này, nhưng cấu trúc mới này gần như chắc chắn sẽ ưu tiên sử dụng GPU nhiều hơn.

Advanced Micro Devices (AMD) sẽ một bên hưởng lợi hàng đầu khác. Công ty đã ngấu nghiến thị phần không gian CPU của trung tâm dữ liệu từ Intel trong nhiều năm và xu hướng này có thể sẽ tiếp tục. AMD gần đây đã công bố các phiên bản mới của CPU Epyc đang phát triển nhanh của mình, có tên là Genoa. Một đơn vị kết hợp CPU-GPU mới có tên là MI300 — một APU (đơn vị xử lý tăng tốc) — cũng sẽ ra mắt vào nửa cuối năm 2023.

Cùng với thương vụ mua lại công ty thiết kế chip Xilinx vào đầu năm 2022, AMD đã thực hiện một bước chuyển mình mạnh mẽ khỏi lĩnh vực điện tử tiêu dùng để hướng tới ngành công nghiệp trung tâm dữ liệu đang phát triển nhanh. Giao dịch tại mức giá chỉ gấp khoảng 19 lần thu nhập dự kiến trong vòng một năm tới, AMD có vẻ là một cổ phiếu bán dẫn hàng đầu nên mua ngay bây giờ.

Ngoài ra còn có Marvell Technology Group (MRVL) cũng đã thực hiện một số thương vụ mua lại trong những năm gần đây để tăng cường dòng sản phẩm chip kết nối mạng của mình. Cần có bộ xử lý và bộ tăng tốc mới để xử lý khối lượng công việc AI. Nhưng cơ sở hạ tầng thế hệ tiếp theo mang lượng dữ liệu khổng lồ trong đám mây và sau đó cung cấp sản phẩm cuối cùng cho người dùng cũng là một phần quan trọng của các ứng dụng hỗ trợ AI hiện đại.

Marvell là công ty hàng đầu trong không gian mạng thông lượng cao này. Khi các công ty như Meta thiết kế trung tâm dữ liệu của họ xung quanh AI mới, Marvell chắc chắn sẽ là một thành phần cần có nằm trong công thức. Cổ phiếu hiện chỉ giao dịch chưa đầy 16 lần thu nhập dự kiến ​​trong một năm tới.

Trong hội nghị công bố thu nhập gần nhất, Zuckerberg đã nhấn mạnh trọng tâm mới của Meta là “mang lại tăng trưởng thu nhập gộp ngay cả khi đầu tư mạnh mẽ vào công nghệ tương lai”. Đó là một tin tuyệt vời cho các nhà đầu tư rằng công ty công nghệ hàng đầu này đang hướng tới tăng trưởng có lợi nhuận, nhưng các công ty bán dẫn đã tập trung vào lĩnh vực này từ lâu. Khi cuộc chiến AI diễn ra giữa Meta, Google của Alphabet, Microsoft, Amazon và những công ty khác, cổ phiếu chip có thể là cách tốt nhất để kiếm lợi nhuận trong những năm tới.


 

 


 

 

Bài viết liên quan


Bài hot nhất

Vtradetop.com
Liên hệ
Mail

VTrade là 1 trong các diễn đàn Forex lớn và uy tín nhất tại Việt Nam. Cập nhật tin tức 24h nhanh nhất từ thị trường tài chính thế giới: tiền tệ, ngoại hối, chứng khoán phái sinh quốc tế, chứng khoán Mỹ, crypto, chỉ số kinh tế, ngân hàng trung ương, vàng và dầu. Ngoài ra Vtrade là một trang web đánh giá sàn Forex, sàn giao dịch tiền điện tử Việt Nam và quốc tế tốt nhất. Thông qua những bài đánh giá sàn này sẽ giúp cho nhà đầu tư có cái nhìn tổng thể trên con đường lựa chọn nơi đầu tư.

©2024 VTrade. All rights reserved.